1月的时候，私募们这就动起来了，一口气就去了659家上市公司，一共聊了1719次。而且它们还挺关注行业分布的，基本把申万一级行业里的28个领域、332家公司都给覆盖到了。特别是有48家公司被调研的次数超过10次，市场的关注度相当高。 就像机构喜欢把眼光放在哪里，基本上就代表了它们这一年想怎么布局。这回他们主要盯在了科技创新这块。比如计算机行业，大家聊得最欢，一共296次呢。还有电子行业，虽然总次数没赶上计算机，不过公司数量可是最多的，有48家。这说明他们不仅想找机会，还得把挖掘工作做得更细致。 另外像机械设备、医药生物这些行业，也被大家盯上了，至少都有190次以上的密集调研。这说明投资者不光想着搞点高科技，在高端制造和生命科学这种战略新兴领域也想均衡一下布局。 说到具体的情况，我发现一些很厉害的基金经理也亲自跑出来参与了。比如高毅资产的冯柳，就现身海康威视的调研现场了，大家一起聊聊他们在人工智能应用方面的最新进展。丹羿投资的创始人朱亮也去调研了通富微电这家做集成电路封装测试的企业。这些动作很明显地表明，那些资深投资管理人都在盯着科技创新的核心环节看。 现在AI这股技术的浪潮席卷全球，产业格局都在变。私募机构觉得这变革才刚开始呢，结构性机会多得是，科技领域肯定是今年最值得关注的投资主线。 像畅力资产的宝晓辉就说了，AI产业的发展逻辑变了，之前大家都抢着抢算力芯片，现在是要往更广泛的场景应用上走。这就使得市场对通用GPU和半导体设备的需求越来越大。半导体设备作为AI的“地基”，因为下游一直在升级扩大产能，业绩能见度高不说，还挺有确定性的。 源乐晟资产的杨建海也同意这个看法。他认为现在的AI正处于高速发展期，很多细分领域已经把商业闭环给形成了。只要技术还在进步，就该对相关企业的资本开支多点耐心。现在说什么“AI泡沫”还太早，在算力基础设施、具体应用还有储能这些赛道里，还有不少值得挖掘的机会呢。 结合这些分析来看，我国的私募机构现在是用更长远的眼光在看科技创新前沿的东西了。他们既关注基础设施的布局，又盯着具体应用的环节这一块。这不仅反映了资本对前沿技术价值的认可，也是想为实体经济服务、助推产业升级的一种理性选择。 随着国家创新战略深入推进，科技领域的成长空间肯定不小。那些优质企业在资本和产业的双重推动下，肯定能给高质量发展提供源源不断的动力。每一次深入调研说不定就是为发现未来的价值之星埋下了伏笔呢。